Da bi se dobila objektivna procjena financijske stabilnosti, solventnosti, poslovne aktivnosti poduzeća i učinkovitosti njegovih aktivnosti, potrebno je analizirati njegovo financijsko stanje. Provodi se prilikom razmatranja pitanja kreditiranja organizacije, raspravljanja o mogućnostima ulaganja, uvođenja stečajnih postupaka nad tvrtkom.
Financijska analiza provodi se na temelju financijskih izvještaja: bilance (obrazac br. 1), izvještaja o dobiti i gubitku (obrazac br. 2), izvještaja o novčanom tijeku (obrazac br. 4), aneksa bilance (obrazac br.. 5), objašnjenja i drugi dokumenti. Njegova se metodologija temelji na izračunavanju koeficijenata koji karakteriziraju financijske i gospodarske aktivnosti poduzeća: prosječni mjesečni prihod, pokazatelji solventnosti i financijske stabilnosti, učinkovitost korištenja obrtnog kapitala, dobit i profitabilnost, investicijska aktivnost.
Prije svega, utvrđuje se osnovni pokazatelj - prosječni mjesečni prihod, koji ukazuje na razinu prihoda za izvještajno razdoblje i određuje ukupan iznos financijskih sredstava organizacije. Većina preostalih koeficijenata izračunava se na temelju njegove vrijednosti. Dodatna karakteristika likvidnosti financija poduzeća je udio gotovine u prihodu.
Tada se utvrđuje stupanj solventnosti, odnosno omjer iznosa dugoročnih i kratkoročnih obveza prema prosječnom mjesečnom prihodu, koji određuje opću situaciju duga poduzeća prema vjerovnicima. Struktura duga formira se raspodjelom novčanog koeficijenta na različite komponente: dug na bankovne zajmove i zajmove organizacijama i pojedincima, porezi i isplate izvanproračunskim fondovima, ostali vjerovnici dijeljenjem odgovarajuće vrijednosti u bilanci sa prosječni mjesečni prihod.
Važan omjer financijske stabilnosti je trenutni pokazatelj solventnosti duga koji se izračunava kao omjer kratkoročnih obveza i prosječne mjesečne zarade. Određuje vrijeme moguće otplate tekućeg duga vjerovnicima.
S potonjim je pokazateljem usko povezan omjer pokrića kratkoročnih obveza tekućom imovinom (tekuća likvidnost), koji se izračunava kao omjer vrijednosti kratkotrajne imovine (dionica, potraživanja, novca, kratkoročnih financijskih ulaganja) i tekućih obveze. Karakterizira stupanj sigurnosti duga prema vjerovnicima s brzo ostvarivom imovinom. Uz to, tijekom analize financijskih i gospodarskih aktivnosti izračunava se i omjer apsolutne likvidnosti - omjer iznosa kratkoročnih financijskih ulaganja i novca prema kratkoročnim obvezama.
Financijsku stabilnost organizacije potvrđuje prisutnost u prometu vlastitog kapitala, odnosno razlika između glavnice i dugotrajne imovine, udio vlastitog kapitala u obrtnom kapitalu (omjer kapitala u opticaju i količine radnog kapitala), kao i koeficijent autonomije - omjer kapitala i iznosa dugotrajne i kratkotrajne imovine.
Velika važnost pridaje se opskrbi organizacije prometnom imovinom. Pri analizi financijskog stanja definira se kao omjer kratkotrajne imovine i prosječne mjesečne zarade, koji karakterizira brzinu cirkulacije sredstava uloženih u kratkotrajnu imovinu. Uz to se izračunava koeficijent obrtnog kapitala u proizvodnji i proračunima.
Jedan od kriterija za učinkovito poslovanje poduzeća je profitabilnost. U analizi održivosti utvrđuje se povrat kapitala (količnik od podjele dobiti prije oporezivanja s iznosom kratkotrajne imovine) i povrata prodaje (omjer dobiti i prihoda koji pokazuje koliko je rubalja dobiti ostvareno kao rezultat prodaja robe i usluga po 1 rublji prihoda).
Uz to, potencijalni ulagači mogu biti zainteresirani za pokazatelj investicijske aktivnosti, koji se izračunava dijeljenjem iznosa ulaganja u dugotrajnu imovinu i dugoročna financijska ulaganja s ukupnom vrijednošću dugotrajne imovine. Karakterizira strategije razvoja organizacije, preinake i poboljšanja imovine.
